Cap. 3 – Perdido no Condado
No dia seguinte, ao acordar, Bilbo notara que os elfos haviam partido enquanto ele dormia. Quando ia preparar o seu desjejum, viu em sua bolsa, um pouco da comida gostosa dos elfos e um pouco de sua bebida cristalina e prateada. Bilbo se deliciou com um pouco daquilo e logo depois ele partiu novamente em direção a Buqueburgo.
Ele estava muito feliz por encontrar os elfos, por isso acabou perdendo a noção de para onde estava indo. Bilbo ouviu novamente um barulho esquisito, mas desta vez, devia ser uma única pessoa. Ele se escondeu numa moitinha que ficava do lado da trilha, e logo viu uma figura negra, na qual não se via a face, montada sobre um grande cavalo preto. Gandalf nunca havia lhe dito nada sobre este ser estranho que vinha em sua direção.
Quando se aproximou da moita onde se escondia Bilbo, ele quase que não respirava de medo de ser descoberto pelo cavaleiro negro. O cavaleiro olhou à sua volta e então decidiu ir embora. Bilbo fez o mesmo, porém ele teve a idéia de ir por fora da estrada, para que não corresse o risco de encontrar novamente com o cavaleiro negro.
Há algum tempo, Bilbo não via a luz do dia, e imaginava se ia vê-la de novo algum dia. Pensou também em seus amigos e em Gandalf. Estava quase desistindo de seu sonho, que era viajar pelo mundo, fora do Condado, pois estava sozinho e com muito medo, mas prometeu a si mesmo que não voltaria ao Condado sem alguma prova de sua viagem misteriosa, como jóias e pedras preciosas ou algo assim.
Bilbo, então, como um hobbit de palavra, honra e coragem, decidiu continuar sua viagem em busca de muita aventura e emoção. Mas não demorou muito e o sol já ia se deitando, e a escuridão da noite era tanta que era impossível de se seguir em frente. Já de manhã, ele resolveu fazer seu desjejum no começo de uma subida íngreme que teria de enfrentar por lá. Para amenizar seu medo durante um certo tempo, Bilbo começou a cantarolar umas das canções das quais Gandalf havia lhe ensinava.